Lots, volumes ou encore unités, les expressions sont nombreuses selon les courtiers pour exprimer la taille de la position sur le Forex.

De nombreux traders se posent des questions lorsqu’il s’agit d’ouvrir une position.

Stradoji revient sur une méthode de calcul simple pour vous aider à mieux comprendre comment placer un montant au moment du passage d’ordre chez votre courtier Forex.

Le lot est une unité de mesure du volume de la position, qui est un montant fixe de la devise de base sur le marché des devises (Forex).

Le volume est toujours indiqué en lots et la taille de ces lots affecte directement le niveau de risque.

Ainsi, plus le volume d’un lot sur le Forex est important, plus le risque est élevé.

L’évaluation du risque (gestion du risque) comprend un modèle qui vous permet de calculer le montant optimal du lot standard sur les marchés des changes.

Il se calcule en fonction du niveau de risque estimé, de la volatilité (niveau stop loss) et de l’effet de levier.

Au sens habituel, un lot est une unité standard pour mesurer le volume d’une position en devises qu’un trader ouvre.

Il s’agit donc de la somme d’argent qu’un trader investit en achetant une devise dans le but de la vendre plus tard à un prix plus favorable.

Le calcul des lots est l’une des composantes principale du système de gestion des risques recommandé pour ceux qui abordent le trading de manière équilibrée et structurée.

Sur le Forex, les positions ne peuvent être ouvertes que dans certains volumes d’unités de négociation appelés lots.

Un trader ne peut pas acheter, par exemple, 1 000 euros exactement, il peut acheter 1 lot, 2 lots ou 0,01 lot, etc.

Le lot standard sur le Forex est de 100 000 unités de la devise de base.

Par exemple, si le taux EUR/USD est égal à 1,0545, alors la position avec un volume de 1 lot sera ouverte pour 105 450 unités de la devise de base.

En d’autres termes, il s’agit du nombre de dollars US dont vous avez besoin pour acheter 100 000 euros.

Pour ce qui est des paires de devises incluant le dollar américain (EUR/USD, USD/CHF, GBP/USD…), prenons l’exemple le plus populaire de tous, la paire EUR/USD :

•  1 lot = 100.000 unités de la devise du compte (si votre compte est en euros, 1 lot = 100.000 €)
•  1 mini lot (0,1 lot) = 10.000 unités de la devise du compte
•  1 micro lot (0,01 lot) = 1.000 unités de la devise du compte
•  1 nano lot (0,001 lot) = 100 unités de la devise du compte

Malgré les termes classiques, certains courtiers peuvent même les utiliser différemment.

Par exemple, chez certains courtiers, 1 lot est égal à 10 000 unités de base de la devise du compte.

Cela est généralement destiné à réduire le montant minimum du dépôt hors effet de levier.

Dans tous les cas, avant de commencer à trader, lisez attentivement l’offre, les spécifications du compte et les contrats.

La valeur d’un point est également déterminée en fonction de l’unité (lot, mini ou micro lot).

Quel nombre de lots devez-vous trader sur le Forex ?

Les questions arrivent généralement lorsqu’il s’agit de choisir un montant correspondant au nombre de lot que vous avez calculé.

Il existe deux manières de calculer la valeur du lot sur le Forex : utiliser un calculateur de position ou un assistant de trading automatisé.

L’optimisation du volume de la position par rapport au montant du dépôt, en tenant compte du risque et du retour sur investissement souhaité, permet d’équilibrer le trade.

Calculer vos lots Forex avec un calculateur de positions

La majorité des courtiers offre des calculateurs sur leurs sites, qui ont tous le même principe : le trader indique la paire de devises, la taille du lot et la direction de la position.

Le calculateur détermine la valeur d’un point et le profit (perte) sur la base des cotations actuelles.

Prenons l’exemple du calculateur de LiteForex.

Il est aussi pratique que les autres, mais n’est pas sans défaut.

Il vous permet de calculer le montant de la perte ou du profit sur la base des données suivantes : paire de devises, volume de la position, direction de la transaction, type de compte et effet de levier.

Le calculateur de position ne peut toutefois pas calculer le risque, vous devrez le faire manuellement.

Un autre inconvénient important : vous ne pouvez pas définir un effet de levier de 1:1.

En outre, ce calculateur n’est disponible qu’en anglais.

Si la taille du lot reste inchangée, la modification de l’effet de levier n’affecte que le montant du dépôt.

Lors du calcul de la valeur du point, vous devez prêter attention à la paire de devises.

Par exemple, le prix d’un point en EUR/USD est de 10 $ pour un lot standard sur le Forex.

D’autres calculateurs peuvent se révéler beaucoup plus complets et simples d’utilisation, avec une interface en français et un money management optimisé.

Pour cela, il vous faudra renseigner 5 éléments :

• Votre capital
• Le choix de l’actif ainsi que la taille d’un lot défini par votre courtier
• Le niveau de risque que vous souhaitez
• Le prix actuel de l’actif
• Votre niveau de stop

Il existe aussi des cas particuliers comme le USD/JPY, pour lequel la valeur du point sera inférieure à 9 $.

La formule de calcul dans ce cas sera la suivante :

(1 point * taille du lot) / prix du marché

Apprenez à définir un money management solide

Apprendre à définir tous les paramètres d’une entrée en position conditionnera l’évolution de vos capacités de trading et celle de votre capital.

Dans ces paramètres, le nombre de lots et ainsi la taille de votre position représentent des éléments importants.

Cependant, comme évoqué précédemment, le nombre de lot d’une position admet plusieurs variables sous-jacentes.

Parmi elles, nous retrouvons plusieurs notions comme :

• Repérer les opportunités de trading
• Savoir placer un stop
• Définir son aversion au risque par rapport à son capital
• Etc…

Toutes ces variables font partie d’une étape fondamentale du trading : l’analyse technique

Comme développé dans la formation Starter Trading, l’analyse graphique vise à trouver des points d’entrée et de sortie dans l’évolution du prix.

Une fois ces points d’entrées définis, il s’agit pour vous de déterminer les paramètres de votre money management comme le niveau de stop.

Ainsi, grâce à cette stratégie efficace, il est facile de calculer la taille de position et donc le nombre de lots à prendre.

La gestion du volume des positions ouvertes comprend deux éléments : l’identification du rapport optimal entre le volume des transactions ouvertes et le niveau de risque.

Une forte volatilité peut épuiser le dépôt rapidement, la tâche du trader est de choisir le ratio optimal du volume de transactions ouvertes par rapport au dépôt, en tenant compte du risque.

Sur les marchés à forte tendance, la gestion des volumes de transactions devrait impliquer l’utilisation de coefficients d’augmentation de lot.

La stratégie de gestion du risque doit également prévoir un risque maximal pour la position.

Il est généralement recommandé de maintenir le risque à un niveau inférieur à 5 %.

Un autre point de référence est le montant de la marge réservée par le courtier lors de l’utilisation de l’effet de levier.

En théorie, elle ne devrait pas être supérieure à 10-15%, mais ce repère est secondaire.

Tout d’abord, plus l’effet de levier est important, plus la marge disponible sera faible.

Une marge plus faible oblige le trader à ouvrir des transactions d’un volume plus important, ce qui augmente les risques.

Le trader évalue son dépôt, décide d’utiliser ou non l’effet de levier, détermine le volume cible en fonction de la gestion des risques (niveau de risque autorisé par transaction et en général), et le convertit en lots.

C’est un peu plus compliqué en réalité, car les paires de devises sont différentes et il est parfois nécessaire de calculer la valeur d’un point dans les paires non-USD. 

L’utilisation d’un calculateur performant ou d’un logiciel automatisé prend alors tout son sens pour gagner un temps précieux (et éviter les erreurs en gagnant en simplicité).

Nous allons maintenant revoir le processus complet : du calcul de la taille de position, à l’ouverture d’un trade sur Metatrader et sur Oanda, par exemple.

Pour cela, il faut tout d’abord détecter un signal sur une paire de devises, grâce à l’analyse fondamentale ou graphique.

Dans cet exemple, imaginons que nous avons repéré une opportunité d’achat sur une paire de devise.

Nous plaçons visuellement le stop.

Il s’agit maintenant de calculer la taille de notre position à l’aide d’un calculateur ou d’un logiciel.

Nous rentrons ces données et, une fois tous les paramètres remplis, le calculateur nous indique de prendre, par exemple, une position de 0,022 lots pour respecter notre money management.

• Exemple 1 : Metatrader

Sur Metatrader, nous pouvons remarquer deux points importants :

Vous ne pouvez généralement pas trader de nano lot.

Vous ne pouvez donc pas choisir 0,022.

Il faut donc prendre la valeur la plus proche, dans ce cas, 0,02.

Selon les courtiers, les mini lots n’apparaissent pas toujours dans la liste déroulante.

Toutefois, il faut savoir qu’il est tout de même possible de l’écrire directement dans le champ « volume ».

Avant de valider votre ticket, n’oubliez pas de renseigner votre stop loss.

Il est possible de le rajouter après l’exécution de l’ordre mais, par mesure de sécurité, il est important de le mentionner dès le début (oubli, mouvement inattendu).

• Exemple 2 : Oanda

Ici, vous pouvez trader les nano lots.

Par contre, le champ indique des unités et non des lots.

Donc, dans notre exemple, 0,022 lot = 2.200 unités.

Il est important de noter que, parfois, le résultat du calcul correspondra uniquement à des nano lots (ex : 0,008).

Dans ce cas, pour respecter votre money management, il vous faudra, au choix :

• Trouver un courtier qui vous permette de trader les nano lots
• Augmenter votre capital de manière à pouvoir ouvrir des positions avec au moins des micro lots, en respectant votre money management.

Sur le marché du Forex, il est donc très important de maîtriser le principe du lot afin de pouvoir placer vos ordres en toute sécurité et en adéquation avec vos règles primordiales de gestion du risque.